قواعد Apex وTopstep وLucid: نظرة عامة على البنية المشتركة
نظرة عامة واقعية ومحايدة على كيفية بناء شركات التداول الممول المعروفة لقواعدها: التقييم، والتراجع، والحدود اليومية، والاتساق، والسحب، والمنصات، دون أرقام متغيرة.
تُعد Apex Trader Funding وTopstep وLucid Trading من الأسماء المعروفة في التداول الممول للعقود الآجلة. ورغم أن لكل منها بنيتها الخاصة، فإنها تشترك في أفكار كثيرة، وحين تفهمها يصبح من الأسهل قراءة قواعد أي شركة، بما فيها الشركات الأخرى.
لا يرتّب هذا المقال الشركات ولا يوصي بأي منها، ولا يذكر أسعارًا أو حدودًا أو نسبًا. فالأرقام تتغير، وأحيانًا عدة مرات في السنة، ومركز المساعدة الرسمي لكل شركة هو المصدر الوحيد للحقيقة. وليست لنا أي علاقة تجارية أو شراكة مع أي منها.
لماذا تفهم البنية لا الأرقام فقط؟
يميل المتداولون إلى مقارنة الشركات حسب سعر التقييم وهدف الربح. لكن حسابين بالحجم نفسه والهدف نفسه قد يتصرفان بطريقة مختلفة تمامًا بسبب نوع التراجع، أو طريقة قياس الخسارة اليومية، أو شروط السحب. وإذا فهمت البنية، يمكنك مراجعة كل تحديث للقواعد بنفسك ومعرفة كيف يؤثر في أسلوبك.
أما الاختيار نفسه فمسألة شخصية، ونتناوله في قائمة التحقق لاختيار شركة تداول ممول.
مرحلة التقييم
في معظم الشركات المعروفة، يمر الطريق إلى الحساب الممول عبر تقييم في حساب محاكى. المكونات الشائعة:
- هدف ربح يجب أن تبلغه
- حد خسارة إجمالي (تراجع) يجب ألا تتجاوزه
- أحيانًا حد أدنى لأيام التداول قبل أن تتمكن من النجاح
- أحيانًا قاعدة اتساق منذ هذه المرحلة
- حد لعدد العقود وفق حجم الحساب
يختلف نموذج العمل بين الشركات: هناك نماذج اشتراك شهري، ونماذج دفعة واحدة، وشركات تفرض رسوم تفعيل بعد النجاح. وتسمح بعض الشركات بإعادة ضبط مدفوعة للحساب الراسب. ويتغير هذا النموذج أيضًا من حين لآخر، لذا تحقق منه في صفحة الأسعار ومركز المساعدة يوم الشراء.
بعد النجاح، يعمل الحساب الممول في معظم الحالات في بيئة محاكاة في البداية، وتتيح بعض الشركات لاحقًا الانتقال إلى حساب حقيقي وفق معاييرها الخاصة.
التراجع والحدود اليومية
هنا تبرز الفروق بين الشركات أكثر من أي مكان آخر. أنواع التراجع الموجودة في هذه الصناعة:
- المتحرك اللحظي، الذي يتبع القمة بما فيها الربح غير المحقق
- المتحرك بنهاية اليوم، الذي يتحدث وفق رصيد الإغلاق
- المتحرك الذي يتجمد عند مستوى معين حين يحقق الحساب ربحًا كافيًا
- الثابت في بعض البرامج
تقدم بعض الشركات أكثر من نوع كخطط مختلفة للاختيار بينها. إضافة إلى ذلك، تطبق بعض الشركات حد خسارة يوميًا وبعضها لا، والفرق بين الحد "الصارم" (الذي يغلق الحساب) والحد "المرن" (الذي يوقف التداول حتى اليوم التالي) جوهري.
أمور يجب التحقق منها في كل شركة:
- هل يشمل التراجع الربح غير المحقق
- متى يبدأ يوم التداول وينتهي بالضبط لأغراض الاحتساب
- هل يوجد حد يومي، وماذا يحدث حين تبلغه
- هل يوجد وقت إغلاق يجب أن تكون قبله بلا مراكز
شرح مفصل مع أمثلة افتراضية في مقال أنواع التراجع.
الاتساق والسحب
تستخدم شركات كثيرة شكلًا من أشكال قاعدة الاتساق: التحقق من ألا يشكّل يوم تداول واحد حصة كبيرة جدًا من إجمالي الربح. في بعض الشركات تنطبق القاعدة في التقييم، وفي أخرى في المرحلة الممولة فقط أو عند السحب فقط. وتختلف طريقة الاحتساب، وهي مشروحة في مقال قواعد الاتساق.
أما في السحب، فالمكونات المتكررة هي:
- تقسيم الربح بين المتداول والشركة، متدرج أحيانًا
- حد أدنى لأيام التداول بين عمليات السحب
- هامش أمان يجب أن يبقى في الحساب
- سقف لمبلغ السحب، يرتفع أحيانًا مع الوقت
- التحقق من الهوية واتفاقية موقعة قبل أول سحب
الفروق في التفاصيل هنا كبيرة، لذا اقرأ صفحة السحب لدى الشركة قبل كل طلب.
المنصات والأتمتة
تعمل هذه الشركات على بنى تحتية مختلفة. بعضها يقدم حسابات قائمة على Rithmic، التي تتيح ربط مجموعة من برامج التداول. وتشغّل Topstep منصة TopstepX المبنية على ProjectX. وتدعم بعض الشركات أكثر من بنية تحتية، وتتغير الخيارات مع الوقت.
أما بشأن الأتمتة والنسخ، فتختلف المقاربات:
- تسمح بعض الشركات بالاستراتيجيات الآلية بشروط معينة
- هناك قواعد بشأن نسخ الصفقات بين حسابات المتداول نفسه
- السماح لشخص آخر بالتداول في حسابك أو نسخ متداول آخر محظور دائمًا تقريبًا
- أحيانًا توجد قيود على أنواع معينة من الاستراتيجيات، مثل التداول عالي التردد جدًا
إن كنت تخطط لاستخدام تنبيهات TradingView أو روبوت أو ناسخ صفقات، فابحث عن الصفحة ذات الصلة في مركز المساعدة واحتفظ بإجابة مكتوبة من الدعم.
كيف تقرأ مراكز المساعدة الرسمية
بعض العادات البسيطة توفر عليك الكثير من المفاجآت:
- ابدأ بالصفحة التي تشرح نوع التراجع، ثم الحد اليومي
- اقرأ صفحة السحب كاملةً، بما فيها الحواشي
- ابحث صراحةً عن سياسة الأتمتة والنسخ
- تحقق من تاريخ آخر تحديث لكل صفحة
- احفظ نسخة من القواعد يوم الشراء
- راجع القواعد مجددًا مرة كل شهر، وبالتأكيد قبل أي سحب
وتذكر أن المراجعات والفيديوهات ومنشورات المنتديات تتقادم بسرعة أيضًا، بما فيها هذه النظرة العامة.
أهم النقاط
- تتشارك الشركات المعروفة بنية متشابهة: تقييم، وتراجع، وأحيانًا حد يومي، واتساق، وسحب
- الفروق المهمة في التفاصيل: نوع التراجع، وطريقة قياس اليوم، وشروط السحب
- الأرقام والأسعار تتغير؛ ومركز المساعدة الرسمي هو المصدر الوحيد للحقيقة
- تحقق من المنصة وسياسة الأتمتة قبل الشراء
- لا يوجد هنا ترتيب أو توصية، ولا علاقة تجارية مع أي شركة
إذا كان حسابك قائمًا على Rithmic أو ProjectX وكانت الشركة تسمح بالأتمتة، فبإمكان WeCore ربط التنبيهات أو الاستراتيجيات به وفرض حدود المخاطرة الخاصة بك، مثل الخسارة اليومية وعدد العقود. ابدأ في وضع المحاكاة وطابق الإعدادات مع قواعد الشركة الحالية.